Aliran dana on-chain melebihi 55 miliar USDT: Mengungkap analisis data dari suatu platform pembayaran

Baru-baru ini, sebuah platform bernama "某支付平台" menarik perhatian tinggi dari lembaga pengawas. Platform ini diduga digunakan untuk menerima, memindahkan, dan menarik dana penipuan, terutama dengan sering menggunakan USDT pada jaringan TRON. Untuk memahami lebih dalam tentang karakteristik perilaku on-chain-nya, sebuah perusahaan keamanan membangun panel statistik data yang rinci berdasarkan alat anti pencucian uang dan pelacakan on-chain serta data publik, dan melakukan analisis mendalam terhadap perilaku penyetoran dan penarikan USDT pada jaringan TRON oleh platform tersebut.

Data dalam artikel ini mencakup periode dari 1 Januari 2024 hingga 23 Juni 2025.

Analisis Aliran Dana On-Chain

Jumlah total deposit dan penarikan

• Total penarikan: 57,246,854,379 USDT
• Total deposit: 54,475,887,524 USDT

Data menunjukkan bahwa platform ini telah memiliki jumlah penarikan dan penyetoran yang melebihi 500 miliar USDT dalam satu setengah tahun terakhir, dengan karakteristik aliran masuk dan keluar dana yang terus menerus. Perlu dicatat bahwa jumlah penarikan selalu lebih tinggi daripada jumlah setoran, dengan selisih keduanya mencapai 2,771 miliar USDT, yang mencerminkan karakteristik "net outflow" yang jelas.

Arah Pergerakan Dana Mingguan

Arus dana di platform ini tetap aktif, dengan puncak signifikan pada tiga titik waktu berikut:

• 8 Juli 2024: Munculnya puncak yang jelas untuk pertama kalinya, baik deposit maupun penarikan melebihi 1 miliar USDT.
• Maret dan Mei 2025: Dua kali jumlah penarikan mendekati atau melebihi 11 miliar USDT.

jumlah transaksi deposit/penarikan

Jumlah transaksi penarikan mulai meningkat secara bertahap sejak Februari 2024, mencapai puncaknya pada 12 Mei 2025 dengan hampir 150.000 transaksi dalam sehari, menunjukkan karakteristik "penarikan frekuensi tinggi". Sebagai perbandingan, meskipun jumlah transaksi deposit secara keseluruhan meningkat, fluktuasinya relatif kecil, jumlah deposit juga meningkat secara stabil hingga hampir 140.000 transaksi per hari, dan tingkat aktivitas pengguna secara keseluruhan tidak menunjukkan penurunan yang signifikan.

Perlu dicatat bahwa puncak jumlah penarikan pada bulan Maret dan Mei 2025 disertai dengan peningkatan jumlah transaksi yang bersamaan, kedua puncak hampir tumpang tindih.

Analisis Perilaku Pengguna

Jumlah pengguna yang terdaftar

Sejak awal tahun 2024, jumlah alamat setoran aktif di platform ini di jaringan TRON meningkat dari kurang dari 30.000 menjadi lebih dari 80.000, menunjukkan tren pertumbuhan yang stabil. Perlu dicatat bahwa alamat setoran dapat dianggap sebagai jumlah pengguna, sedangkan alamat penarikan mungkin adalah alamat penerimaan yang ditentukan oleh pengguna, yang tidak dapat disamakan dengan jumlah pengguna sebenarnya. Peningkatan terus-menerus dalam jumlah alamat setoran menunjukkan bahwa platform ini masih terus menarik pengguna baru, meskipun laju pertumbuhannya menunjukkan tanda-tanda perlambatan.

Analisis Alamat Aktif

Alamat Penarikan Top 3

1. Alamat 1: 8,16 miliar USDT
2. Alamat 2: 5,8 juta USDT
3. Alamat 3: 5,12 miliar USDT

Transaksi awal dari alamat-alamat ini dapat dilacak hingga tahun 2023, aktif dalam jangka panjang, dengan jejak on-chain yang kaya. Perlu dicatat bahwa alamat 1 tidak hanya menarik koin dari dompet panas di beberapa platform, tetapi juga berinteraksi dengan alamat yang ditandai sebagai "OFAC Sanctions", "Theft", dan "某平台 Exploiter". Alamat 2 diduga merupakan alamat dompet yang dikendalikan oleh suatu platform jaminan. Alamat 3 berinteraksi dengan beberapa platform perdagangan.

alamat deposit Top 3

1. Alamat 4: 16,65 miliar USDT
2. Alamat 5: 4,49 juta USDT
3. Alamat 6: 4,36 juta USDT

Di antaranya, setoran alamat 4 mencapai 1,6 miliar USDT, merupakan 1,3 kali lipat dari jumlah penarikan tertinggi alamat tersebut, dan transaksi pertama dapat ditelusuri hingga tahun 2022, diduga merupakan alamat dompet yang dikendalikan oleh suatu platform jaminan. Selain itu, alamat 5 dan alamat 6 diduga merupakan alamat dompet panas dari suatu platform perdagangan.

Analisis Waktu Aktif

Dengan menganalisis 10 alamat pengguna biasa yang dipilih secara acak, ditemukan:

• Transaksi penarikan sebagian besar terkonsentrasi pada waktu UTC 01:00-16:00, di mana 07:00-13:00 adalah periode frekuensi tinggi.
• Operasi setoran terutama terkonsentrasi pada waktu UTC 03:00-10:00, yang sebagian tumpang tindih dengan periode aktif alamat penarikan.

Dinamika Regulasi Internasional

Serangkaian dinamika regulasi dan penegakan hukum internasional baru-baru ini meningkatkan perhatian terhadap platform tersebut:

• Pada bulan Juli 2024, suatu penerbit stablecoin membekukan sebuah alamat yang terkait dengan platform tersebut, dengan jumlah hampir 30 juta USDT.
• Pada Mei 2025, Departemen Keuangan AS mengusulkan untuk melarang penyediaan layanan akun perantara untuk platform tersebut, menyebutnya sebagai "pasar pilihan bagi penjahat siber".
• Pada bulan yang sama, Kantor Perserikatan Bangsa-Bangsa untuk Narkoba dan Kejahatan dalam laporannya menunjukkan bahwa platform tersebut telah menjadi bagian dari "ekosistem industri penipuan online" di Asia Tenggara.
• Sebuah perusahaan analisis blockchain melaporkan bahwa platform sosial telah memblokir ribuan saluran kejahatan kripto yang terkait dengan platform tersebut, platform tersebut menangani transaksi mencurigakan lebih dari 8,4 miliar USD.
• Pada pertengahan Mei 2025, sebuah platform jaminan terkait dengan platform ini mengumumkan penghentian operasionalnya karena diblokir oleh platform sosial.

Data dan analisis ini memberikan dukungan dasar untuk memahami lebih lanjut tentang aktivitas on-chain dari platform tersebut, serta menyoroti pentingnya memperkuat regulasi dan pencegahan risiko.