Analisis Rug Pull: Bagaimana Investor Aset Kripto Menghindari Jebakan

Dalam beberapa tahun terakhir, dengan munculnya gelombang investasi Aset Kripto, berbagai jenis eyewash juga muncul. Di antaranya, Rug Pull telah menjadi salah satu metode penipuan yang umum. Data menunjukkan bahwa pada tahun 2021, kerugian akibat penipuan Rug Pull mencapai 2,8 miliar dolar AS, mewakili 37% dari total pendapatan penipuan Aset Kripto tahun itu. Pada bulan April 2023, industri DeFi kembali mengalami serangan Rug Pull, dengan 32 proyek mengalami kerugian total lebih dari 6,2 juta dolar AS. Di antara mereka, rantai BNB adalah yang paling parah terpengaruh, dengan kerugian sekitar 4,5 juta dolar AS, sementara Ethereum dan Arbitrum masing-masing mengalami kerugian 1,05 juta dolar AS dan 182 ribu dolar AS.

Definisi dan Tipe Rug Pull

Rug Pull adalah tindakan di mana pihak proyek Aset Kripto secara tiba-tiba menarik dana investor. Biasanya ditunjukkan sebagai:

1. Pencurian likuiditas: Tim proyek menarik semua dana dari kolam likuiditas, menyebabkan nilai koin menjadi nol.

2. Pembatasan penjualan: Pihak proyek membatasi pengguna untuk menjual token melalui kode, hanya pengembang yang diizinkan untuk menjual.

3. Penjualan besar-besaran: Pihak proyek menjual sejumlah besar koin dalam waktu singkat, menyebabkan harga anjlok.

Sebuah kejadian dugaan Rug Pull baru-baru ini terjadi pada 26 April 2023, proyek DEX ekosistem zkSync, Merlin, dituduh mencuri sekitar 1,82 juta USDC dan ETH. Kasus ini masih dalam penyelidikan.

6 Tanda Peringatan untuk Mengidentifikasi Rug Pull

1. Tim pengembang anonim atau tidak dikenal
2. Tidak ada likuiditas yang terkunci
3. Terdapat batasan pada order jual
4. Hanya dalam kasus sedikit pemegang koin, harga melonjak.
5. Janji hasil tinggi yang mencurigakan
6. Kurangnya audit pihak ketiga

Saran tambahan untuk menghindari Rug Pull

1. Periksa apakah kontrak bersifat open source dan telah diaudit dengan ketat
2. Apakah proyek ini memiliki jaminan keamanan dan langkah-langkah darurat
3. Apakah ada risiko transfer dana pengguna dengan hak akses tinggi?
4. Apakah hak proyek terdesentralisasi, menggunakan manajemen multi-tanda tangan dan sejenisnya
5. Verifikasi apakah penerbitan token sesuai dengan buku putih

Investor harus melakukan due diligence

Selain memperhatikan sinyal peringatan di atas, investor juga perlu:

• Waspadai hype berlebihan dan psikologi FOMO
• Verifikasi latar belakang dan rekam jejak tim proyek
• Bacalah dengan cermat buku putih proyek dan materi lainnya
• Memahami isi spesifik dari kontrak pintar
• Konfirmasi apakah telah diaudit oleh pihak ketiga terpercaya

Singkatnya, investor harus melakukan due diligence yang komprehensif sebelum berinvestasi untuk melindungi keamanan aset mereka. Seiring dengan perkembangan industri enkripsi, individu, lembaga pengatur, dan penegak hukum perlu bekerja sama untuk mencegah dan memberantas tindakan penipuan.