オンチェーンデータ駆動取引：ベテラントレーダーの戦略と成長の道

2025-07-06 21:09:30

オンチェーンデータから取引戦略へ：一人のベテラントレーダーの成長の道

暗号通貨取引の分野で、台湾出身のトレーダーが広く注目を集めています。彼は2017年に暗号通貨業界に入り、大手取引所の上場部門で働いており、オンチェーンデータ分析とプロジェクトデューデリジェンスに専念していました。この経験は彼に深い業界認識とデータ分析の基盤を築くことを可能にしました。

2022年、このトレーダーは取引所を離れ、自主的に起業することを決定しました。最初、彼はNFTアプリケーションプロジェクトの開発に注力していました。しかし、NFT市場の熱が徐々に冷めていく中で、彼はMemecoin取引の台頭に鋭く気づき、すぐに方向を調整し、オンチェーン取引とデータ駆動の投資決定に重点を置くようになりました。彼とチームは、オンチェーンアドレスの動向を監視し、取引信号を生成するためのさまざまな分析ツールと取引ボットを開発しました。

このトレーダーの取引戦略には明確な特徴があります：物語の評価には関心を持たず、オンチェーン監視と厳格な利益確定・損切りルールに焦点を当てています。彼は、明確な利益確定・損切り戦略を設定することで、取引が主観的な感情の干渉から解放されることを強調しています。

同時に、彼は取引ロジックを継続的に最適化する必要があるとも指摘した。最初に、彼はオンチェーンのスマートマネーの取引行動に注目し、その後チームのトレーディング行動に焦点を広げ、さらに個別トークンの重要な主力アドレスの行動にまで至った。これらのオンチェーン活動の深い分析を通じて、彼は取引決定の正確性を継続的に向上させている。

現在、彼の主要なポジションにはBTC、ETH、SOLが含まれています。これらの資産は彼のコア投資ポートフォリオの基盤を構成しています。さらに、最近のパフォーマンスが際立っているMOODENGは彼にとって重要なマイルストーンとなりました：短期間で5000倍のリターンを達成しました。しかし、彼にとってMOODENGの意義は利益だけではありません。

MOODENGの真の価値は、そのデータ駆動型戦略の有効性を検証したことにあります。MOODENGの主要アドレスのオンチェーン行動を追跡することで、彼は「主力に従う」という取引理論を証明しました。この実践的な結果は、彼の戦略の信頼性を高めるだけでなく、将来の取引決定に貴重な経験のサポートを提供します。

データドリブンな取引戦略

取引の過程で、このトレーダーは「倍返し出本、腰斬止損」という標準化された戦略を強調しました。これは彼のリスク管理の核心です。この戦略は明確なルールに基づいて市場の感情の干渉を回避し、数学モデルを通じて正の期待値（EV）の実現可能性を検証しました。

取引中は、33%以上の勝率を維持するだけで、正の期待値を実現できます。例えば：

• 利益確定のシナリオ：資産が倍増した後、全て売却し、100%の利益を実現する。

• 損切りシナリオ：資産が半減した後、全て売却し、50%の損失。

上記の仮定に基づくと、勝率が33％に達するかそれ以上になると、トレーダーの長期的な利益は正の成長を示します。彼の戦略は確率に基づいており、安定した心の状態を重視し、市場の短期的な変動によって取引の決定が揺らぐことを避けます。

同時に、彼のチームはデータを中心にした一連のツールを開発し、ユーザーに市場のホットスポットと主力の行動に対する深い洞察を提供しています：

トークンのインサイダー分析

ビッグデータを用いて、トークンの保有構造とアドレスの行動を分析します。主な機能は以下の通りです：

主力行動の識別：送金の関連性や集団取引の特徴を持つアドレスを選別し、それを「グループ」または「主力クラスター」として分類します。
スナップショットとトレンド分析：トークンの保有集中度を定性的および定量的に評価し、主力が仕込んでいるかどうかを特定します。
行動モデルの最適化：アドレスの送金行動（例えば、クロスチェーンブリッジやミキサーの使用）およびオンチェーン資金の流動トレンドを組み合わせて、主要な操作の正確な予測を形成します。

リアルタイム取引シグナル

これは、チームが蓄積した数千のスマートマネーアドレスデータベースに基づいて開発されたリアルタイム取引シグナルツールです。市場で短時間に歴史的な実績のあるアドレスが特定のトークンを集団で購入すると、シグナルが発信されます。このシグナルは、ユーザーが市場のホットなトピックを迅速にキャッチし、トークンが短期的な上昇の可能性を持っているかどうかを判断するのに役立ちます。

これらのツールは、ユーザーに完全な取引サポートシステムを提供します。例えば、トークンのインサイダー分析ツールが特定のトークンの主力吸収レベルが高点に達していることを示していると同時に、リアルタイム取引シグナルが複数のスマートマネーの集団買い行動を捉えた場合、これは通常、そのトークンが市場のホットトピックになる可能性があることを示唆しています。ユーザーは、ツールが提供するデータをもとに、倍返しの原則と損切り戦略を組み合わせてポジションを構築し、トレンドを追跡することができます。

主力の動向を捉える方法

暗号通貨市場では、主力が仕入れと配布を通じて利益を上げており、この過程でオンチェーンのポジション行動が必然的に変化します。取引戦略の核心は、データを通じて主力の行動パターンをどのようにキャッチするかにあります。例えば、主力が仕入れ期間中には、特定のオンチェーン行動を示し、これらの行動は集約されて取引シグナルに変換されることができます。

しかし、より多くの人々が同様の戦略を採用する際、主力は戦略を調整したり、行動を隠したりする可能性があります。したがって、取引戦略の有効性は、主力が隠している可能性のある行動を特定するために、常に調整と最適化が必要です。このトレーダーは、これは継続的なゲームであり、動的最適化の監視モデルが戦略の長期的な有効性の鍵であると考えています。

彼の戦略は「スマートマネー」を追跡することから始まり、これらのアドレスは通常、市場で40％以上の勝率を達成し、顕著な利益を実現します。ツールを使ってこれらのアドレスを絞り込み、彼はチームと共に独自の監視リストを作成し、優れたパフォーマンスを持つアドレスのクラスターを継続的に監視しています。

戦略の核心的な方法には、

集団行動を識別する：チームの監視により、特定のアドレスのクラスターが同期して操作することが確認されました。これには集団での買い込みや配布行動が含まれます。この規則性は戦略の基盤となります。
ポジション管理：主力に従う際は、上位100の保有ランキングに入ることを避け、控えめにして主力の操縦リズムに影響を与えないようにします。通常、購入ポジションはそのトークンの時価総額の0.5%を超えません。
信号応答：監視リストにあるクラスターが特定のトークンに集団で入る現象が発生した場合、戦略は少額の試し買いで追随し、早期に自らの行動を露呈することを避けます。

MOODENG取引事例

MOODENGの成功した取引は、チームにとって重要なマイルストーンです。2024年9月、チームは長期にわたり優れたパフォーマンスを示しているアドレスクラスターが大規模にMOODENGに進入し、迅速に買い集めるのを監視しました。チームは主要なトレーダーの過去の取引手法に基づいて、小額の購入を維持し、徐々にフォローアップしました。

取引の過程で、主力は何度も価格を引き上げたり調整したりして、市場の売買感情をテストし、同時に資金の集中度が希薄化しないようにしています。チームはこれらの主力アドレスの保有比率の変化をリアルタイムで監視し、主力が毎回の調整後に再び資金を吸収することを発見しました。この現象は、チームのMOODENGに対する強気の信頼を強化しました。

最終、MOODENGは最初の小規模な時価総額から数億の時価総額まで上昇し、チームは高額な利益を得ただけでなく、この過程で「メインプレイヤーに従う」という取引理論を検証しました。

市場資金のローテーション機会を捉える

暗号通貨市場の周期変化は取引戦略の実行に大きな影響を与えます。大周期で見ると、異なる時期に資金の注目点は異なるでしょう：

**メインコインのローテーション：**資金はBTC、ETHなどのメインアセットに集中する可能性があり、この時オンチェーン流動性が不足し、取引量が少なくなります。

**新興パブリックチェーンとホットスイッチ：**エコシステムのホットスポットは、パブリックチェーン間で切り替わります。例えば、最近ETHからいくつかの新興パブリックチェーンへの移行があります。一部の新興パブリックチェーンは、高いTPSと低いGas費用のため、高頻度取引や革新的なプロジェクトの温床となっています。

**ミームトラックとストーリーの変化：**より細分化されたトラック、例えばミームトークンでは、資金はローンチパッドの更新やストーリーの変化によっても循環します。例えば、ある公チェーンの高頻度PVP市場から、別の公チェーン上の新しいプロジェクトへと、市場資金の焦点は常に移動しています。

Duneなどのオンチェーンデータツールを通じて、チームはオンチェーンの取引量と資金の流れをリアルタイムで監視し、意思決定を支援しています。例えば、最近の資金の輪転は、新興オンチェーンの仮想経済（AIエージェントやバーチャルズなど）がホットなトピックになっていることを示しており、チームは資金の動向に従ってポジションを適時調整する必要があることを示唆しています。

落ち着いて規律を保つことの重要性

牛市は多くの機会を提供しますが、高いリスクも伴います。このような市場では、冷静さと規律を保つことが特に重要です。

独立判断: このトレーダーは、取引は市場の感情に従うのではなく、戦略の検証を中心に行うべきだと強調しています。彼は、ブルマーケットでの感情の変動がトレーダーを「永遠のブルマーケット」という物語に惑わし、過度に楽観的になることが容易であると指摘しています。

タイミングを見て利益確定: 強気相場の大きな罠は「売りたくない」ということです。市場が上昇しても、部分的に利益を確定することは、長期的な優位性を保つための鍵です。たとえより高いポイントを逃しても、リスクを管理することは、より高いリターンを追求することよりも常に優先されます。

安定したキャッシュフローの支え: キャッシュフローは冷静な取引の安定剤です。主な事業や量子ファンドなどの方法で安定したキャッシュフローを得ることができれば、短期的な市場の変動への依存度を下げ、取引をより落ち着いて行うことができます。

そして、ブルマーケットでは、トレーダーは頻繁に不安に直面し、これには次のことが含まれます：機会を逃すことへの恐れ、利益が他人の期待に達しないこと、そして短期的な回撤による心理的な揺れ。これに対して、彼は彼の対処法も共有しました：

取引フレームワークに集中: フレームを超えた取引はたとえ利益が出ても成功とは見なされません。取引の核心は戦略の検証と認識の精練であり、一時的な利益ではありません。

冷静なコミュニケーションの環境を築く: 感情的な信号に惑わされず、冷静で理性的なトレーディングパートナーとのコミュニケーションを保つ。特にブルマーケットでは、過熱した感情が非合理的な決定を引き起こしやすい。

市場の周期性を忘れないでください: 彼は、強気市場は"永遠ではなく"、機会とリスクが共存する周期であると指摘しました。強い上昇感情があっても、特に市場に単一の物語しか存在せず、明確な支持論理がない場合にはリスクに警戒する必要があります。

認知レベルを向上させる方法

このトレーダーは、個人の成長の核心はサークルのアップグレードにあり、高い認識を持つ人々と交流することで、自身の認識のイテレーションを著しく加速できると考えています。彼は、社交の快適ゾーンを突破し、優れた人々と積極的に交流することが、自分を向上させる重要な手段であると強調しています。

取引や起業の過程で、彼は他者の成功経験や方法を学び続け、自分自身の突破点を見つけていきました。人とのコミュニケーションの影響は潜在的に変化をもたらします。周りの成功者の行動や結果は、自分自身の思考を刺激し、自分の道をさらに最適化する手助けになります。彼は「上向きの社交」を提唱し、より優れた人々との交流を通じて、より多くの可能性を見出しています。

彼はまた、『金持ち父さん貧乏父さん』が彼の財務思考に深い影響を与えた本であることに言及しました。この本は富の四象限の概念を強調し、彼に「お金を自分のために働かせる」という観点から富の管理を考えることを教えました。彼は、この本が伝統的な教育における「安定した仕事」の概念を打破し、起業や投資の可能性を探求するインスピレーションを与えたと述べました。

書籍以外に、彼の進歩は他の知識源にも支えられています。例えば、オンチェーン分析のKOLやソーシャルメディアの活発なトレーダーに注目することで、市場のトレンドを迅速にキャッチし、チームメンバーと共に新しい分野やビジネスチャンスについて議論しています。

そのほかに、彼は次のように考えています：Web2とWeb3の認識の融合は未来の重要な方向性です。彼はチームと共にWeb2のビジネスケースを頻繁に研究し、その成功モデルをWeb3にどのように複製するかを探求しています。この分野を超えた思考により、彼は新しいレースの掘り起こしにおいて優位性を保っています。