エヌビディアの決算が予想を上回り、コンピューティングパワーの需要が持続的に上昇

英偉達が最近発表した財務報告によれば、同社の業績は大幅に予想を超え、コンピューティングパワーの需要が引き続き強い上昇を示しています。

25会計年度第一四半期(は2024年第一四半期)に対応し、エヌビディアは単四半期の収入を260億ドルとし、前年同期比で262%の上昇を実現し、以前の240億ドルのガイダンスを大きく上回った。データセンター事業の収入は226億ドルで、前年同期比で427%の上昇を記録し、成長率は強力である。純利益は148.8億ドルで、前年同期比で628%の上昇となった。

会社は次世代Blackwellプラットフォーム製品が25年度の第2四半期に納入され、第3四半期に徐々に出荷量が増加し、年間でかなりの収益を形成することを予想しています。H200およびBlackwellチップの高需要は2025年まで持続する見込みです。

ネットワーク需要も引き続き強力です。データセンターの収益の中で、ネットワーク収益は320億ドルに達し、前年同期比で242%上昇しました。H200の継続的な展開とBlackwellの納入に伴い、800Gおよび1.6Tのネットワーク関連需要は引き続き上昇すると予想されています。

市場は以前、世代交替が現在の製品需要に影響を与える可能性を懸念していましたが、業績を見る限り、減速の兆候はありません。顧客の調達は通常、事前に計画されており、異なる世代の製品を混合してネットワークを構成することはできません。H200およびBシリーズ製品は引き続き増加すると予想されます。

英偉達の決算が予想以上の結果となったことで、マーケットにおけるコンピューティングパワーの認知度はさらに高まるでしょう。Bシリーズ製品のアップグレード後、市場は2024年下半期から2025年にかけての展望を見始めており、評価は2025年に向けて徐々に切り替わる見込みです。

現在の段階では、投資家は中際旭創、新易盛、天孚通信、工業富聯、沪電股份を代表とするコンピューティングパワーのコア対象、および他のコンピューティングパワー関連の対象に引き続き注目することができます。