Comparação entre o mecanismo de stake do Ethereum e do Polkadot e derivação
Com a aproximação da atualização de Xangai do Ethereum, a funcionalidade de retirada de staking será ativada em breve, e o staking do Ethereum e a pista de derivação relacionada atraíram ampla atenção. Como uma das primeiras blockchains a adotar o mecanismo PoS, a Polkadot também lançou recentemente várias ferramentas relacionadas ao staking. Este artigo irá comparar os mecanismos de staking e o estado atual dessas duas redes a partir de várias perspectivas, e analisar brevemente a situação de desenvolvimento da sua pista de derivação.
Comparação dos mecanismos de stake
Ethereum utiliza um mecanismo de prova de participação (PoS), onde cada validador deve possuir 32 ETH para fazer stake. Os validadores executam nós da cadeia principal e vários clientes de validadores, sendo que cada cliente corresponde a 32 ETH. Esses validadores são aleatoriamente alocados em "comissões", responsáveis por validar as fragmentações na rede. Ethereum 2.0 depende de um grande conjunto de validadores para garantir a disponibilidade e eficácia: cada fragmentação requer pelo menos 111 validadores para operar a rede, e 256 validadores são necessários para concluir a finalização de todas as fragmentações em um período.
A Polkadot utiliza o mecanismo de Prova de Participação Nominada (NPoS), que inclui dois papéis: "validadores" que operam nós e "nominadores" que nomeiam validadores. Os nominadores não precisam operar máquinas pessoalmente, mas ainda assim podem receber recompensas do sistema. Os nominadores também podem se juntar a um pool de nominadores para reduzir ainda mais a barreira de entrada. O NPoS permite que o número de validadores necessários para a Polkadot seja menor, com cerca de 10 validadores por cadeia paralela. A rede Polkadot atualmente tem 297 validadores, esperando-se que sejam necessários 1000 validadores para atingir a maturidade, e por isso foi lançado o "Plano dos Mil Validadores".
Dados de stake atuais
Até os dados mais recentes, há 16,44 milhões de ETH em estado de stake no Ethereum, com uma taxa de stake de 14,3%, 513 mil validadores e uma taxa de retorno de stake de 4,32%, sendo a taxa de retorno ajustada pela inflação de 4,55%. No Polkadot, há 592 milhões de DOT em estado de stake, com uma taxa de stake de 46,4%, 455 mil nomeadores, uma taxa de retorno histórica de stake de 15,39% e uma taxa de retorno ajustada pela inflação de 8,26%.
Para cadeias PoS, quanto maior a taxa de stake, maior a segurança da rede. Atualmente, a taxa de stake do Ethereum é relativamente baixa, possivelmente porque os ETH apostados na versão atual não podem ser retirados. A taxa de stake ideal para Polkadot é de 50%, enquanto a taxa de stake real mantém-se na maioria do tempo entre 40% e 60%.
Comparação de Períodos de Bloqueio
O ETH atualmente em stake no Ethereum não pode ser retirado, e a funcionalidade de retirada será ativada após a atualização de Xangai. Naquela altura, o período de bloqueio para o stake de ETH será de 27 horas. O período de bloqueio para o stake de Polkadot é de 28 dias. Um período de bloqueio mais longo aumenta a segurança do protocolo, mas também reduz a atratividade para os stakers devido à menor flexibilidade e ao aumento do custo de oportunidade.
Comparação de limiares de staking
Ethereum apenas suporta um método de stake nativo, que é a execução de um validador próprio. Cada validador deve depositar 32 ETH e operar um computador dedicado de forma contínua durante todo o ano, além de ter um certo nível de habilidade técnica. Embora existam terceiros que oferecem serviços de hospedagem de nós, ainda é necessário depositar 32 ETH e confiar em certa medida no prestador de serviços.
O protocolo Polkadot suporta nativamente quatro tipos de stake, classificados da maior para a menor barreira de entrada: operador de validador, nomeação direta, operação de piscina de nomeações e adesão a uma piscina de nomeações. Apenas 1 DOT é necessário para participar do stake. O Polkadot também oferece um site de "Painel de Stake" para facilitar as operações de stake dos usuários.
Para operar como validador, é necessário ter um computador dedicado e habilidades técnicas, e a quantidade de DOTs em stake deve estar entre as mais altas para entrar no conjunto de validadores ativos. Atualmente, são necessários pelo menos cerca de 1.600.000 DOTs.
A nomeação direta requer que você "nomeie" até 16 validadores de confiança. O nomeante compartilha as recompensas da rede com os validadores e deve pagar uma comissão (atualmente a média é de 4,04%). Se um validador nomeado agir de forma maliciosa, o nomeante também será penalizado. Atualmente, é necessário cerca de 264 DOT para obter recompensas de nomeação.
O pool de nomeações em funcionamento é uma nova funcionalidade, destinada a reduzir ainda mais as barreiras de nomeação. Vários pequenos nomeadores podem formar um pool de nomeação, onde podem fazer stake de DOT, e o pool como um todo atua como um nomeador que nomeia validadores. Atualmente, é necessário 200 DOT para operar um pool de nomeações.
Juntar-se ao pool de nomeação é a forma mais simples de stake, não é necessário escolher validadores, basta 1 DOT para participar e obter recompensas.
De um modo geral, a Polkadot oferece mais opções de stake nativas, sendo que é possível participar com apenas 1 DOT e algumas dessas opções não requerem conhecimentos técnicos. Em comparação com o Ethereum, o nível de acesso ao stake na Polkadot é mais baixo, o que ajuda a atrair mais pessoas para participar, aumentando o grau de descentralização e a segurança da rede.
Desenvolvimento do stake de liquidez
Os derivados de staking líquido (LSD) permitem que os usuários obtenham recompensas de staking enquanto mantêm a liquidez dos fundos, aumentando a eficiência do uso do capital. Os usuários fazem staking de tokens em protocolos de staking líquido e recebem os correspondentes tokens de derivação líquida, que podem ser usados para participar de atividades DeFi, entre outras. Este mecanismo estimula a atividade econômica das cadeias PoS, fazendo com que o staking e a participação em DeFi não entrem em conflito.
A participação do stake líquido do Ethereum é alta. No primeiro trimestre de 2023, 44% do ETH em stake foi completado através de stake líquido. O TVL do stake líquido do Ethereum já alcançou 10 bilhões de dólares, com um determinado protocolo de stake líquido ocupando 73,42% da quota de mercado, enquanto a segunda plataforma ocupa 15,76%.
A distribuição do TVL dos produtos de staking líquido do ecossistema Polkadot é relativamente uniforme, com os TVLs dos principais protocolos sendo de 16,71 milhões, 14,14 milhões, 12,10 milhões e 7,49 milhões de dólares, totalizando aproximadamente 50,44 milhões de dólares. Em comparação com o volume de staking de 592 milhões de DOT, a taxa de adoção do staking líquido em Polkadot é baixa, apresentando um enorme potencial de mercado. Os produtos de staking líquido desenvolvidos com base nas parachains de Polkadot têm vantagens como a fácil integração entre cadeias.
No geral, a taxa de adoção do staking líquido do Ethereum é alta, com alta concentração de mercado; a taxa de adoção do staking líquido do ecossistema Polkadot é baixa, com um mercado mais disperso, e ainda não há produtos com vantagens claras.
Resumo
Ethereum e Polkadot têm características distintas em seus mecanismos de stake. Polkadot tem uma taxa de stake mais alta e oferece várias opções de stake nativas, com barreiras de entrada baixas; o mercado de stake líquido de Ethereum está se desenvolvendo rapidamente. Com a atualização de Shanghai do Ethereum e a crescente popularidade do stake líquido no ecossistema Polkadot, a dinâmica entre os dois pode mudar significativamente.
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OnchainDetective
· 07-08 03:38
32 hehes O limiar é muito alto
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ImpermanentPhilosopher
· 07-06 08:14
Este limiar de 32 é incrível, não deve ser apenas para os ricos.
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BlockDetective
· 07-06 02:32
Não estou otimista com a Polkadot, ainda é difícil para o ETH.
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MetadataExplorer
· 07-06 02:29
Polkadot é realmente interessante, com um limite de entrada bastante baixo.
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MidnightSnapHunter
· 07-06 02:24
32 moedas para jogar? Vamos entender um pouco sobre DOT.
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HappyMinerUncle
· 07-06 02:20
Polkadot é realmente bom. Quem joga ETH é burro.
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FloorSweeper
· 07-06 02:16
ngmi dot maxis.. a tua preciosa entrada de 1 dot não te salvará da dominância do eth
Ethereum VS Polkadot: comparação abrangente dos mecanismos de stake e derivação
Comparação entre o mecanismo de stake do Ethereum e do Polkadot e derivação
Com a aproximação da atualização de Xangai do Ethereum, a funcionalidade de retirada de staking será ativada em breve, e o staking do Ethereum e a pista de derivação relacionada atraíram ampla atenção. Como uma das primeiras blockchains a adotar o mecanismo PoS, a Polkadot também lançou recentemente várias ferramentas relacionadas ao staking. Este artigo irá comparar os mecanismos de staking e o estado atual dessas duas redes a partir de várias perspectivas, e analisar brevemente a situação de desenvolvimento da sua pista de derivação.
Comparação dos mecanismos de stake
Ethereum utiliza um mecanismo de prova de participação (PoS), onde cada validador deve possuir 32 ETH para fazer stake. Os validadores executam nós da cadeia principal e vários clientes de validadores, sendo que cada cliente corresponde a 32 ETH. Esses validadores são aleatoriamente alocados em "comissões", responsáveis por validar as fragmentações na rede. Ethereum 2.0 depende de um grande conjunto de validadores para garantir a disponibilidade e eficácia: cada fragmentação requer pelo menos 111 validadores para operar a rede, e 256 validadores são necessários para concluir a finalização de todas as fragmentações em um período.
A Polkadot utiliza o mecanismo de Prova de Participação Nominada (NPoS), que inclui dois papéis: "validadores" que operam nós e "nominadores" que nomeiam validadores. Os nominadores não precisam operar máquinas pessoalmente, mas ainda assim podem receber recompensas do sistema. Os nominadores também podem se juntar a um pool de nominadores para reduzir ainda mais a barreira de entrada. O NPoS permite que o número de validadores necessários para a Polkadot seja menor, com cerca de 10 validadores por cadeia paralela. A rede Polkadot atualmente tem 297 validadores, esperando-se que sejam necessários 1000 validadores para atingir a maturidade, e por isso foi lançado o "Plano dos Mil Validadores".
Dados de stake atuais
Até os dados mais recentes, há 16,44 milhões de ETH em estado de stake no Ethereum, com uma taxa de stake de 14,3%, 513 mil validadores e uma taxa de retorno de stake de 4,32%, sendo a taxa de retorno ajustada pela inflação de 4,55%. No Polkadot, há 592 milhões de DOT em estado de stake, com uma taxa de stake de 46,4%, 455 mil nomeadores, uma taxa de retorno histórica de stake de 15,39% e uma taxa de retorno ajustada pela inflação de 8,26%.
Para cadeias PoS, quanto maior a taxa de stake, maior a segurança da rede. Atualmente, a taxa de stake do Ethereum é relativamente baixa, possivelmente porque os ETH apostados na versão atual não podem ser retirados. A taxa de stake ideal para Polkadot é de 50%, enquanto a taxa de stake real mantém-se na maioria do tempo entre 40% e 60%.
Comparação de Períodos de Bloqueio
O ETH atualmente em stake no Ethereum não pode ser retirado, e a funcionalidade de retirada será ativada após a atualização de Xangai. Naquela altura, o período de bloqueio para o stake de ETH será de 27 horas. O período de bloqueio para o stake de Polkadot é de 28 dias. Um período de bloqueio mais longo aumenta a segurança do protocolo, mas também reduz a atratividade para os stakers devido à menor flexibilidade e ao aumento do custo de oportunidade.
Comparação de limiares de staking
Ethereum apenas suporta um método de stake nativo, que é a execução de um validador próprio. Cada validador deve depositar 32 ETH e operar um computador dedicado de forma contínua durante todo o ano, além de ter um certo nível de habilidade técnica. Embora existam terceiros que oferecem serviços de hospedagem de nós, ainda é necessário depositar 32 ETH e confiar em certa medida no prestador de serviços.
O protocolo Polkadot suporta nativamente quatro tipos de stake, classificados da maior para a menor barreira de entrada: operador de validador, nomeação direta, operação de piscina de nomeações e adesão a uma piscina de nomeações. Apenas 1 DOT é necessário para participar do stake. O Polkadot também oferece um site de "Painel de Stake" para facilitar as operações de stake dos usuários.
Para operar como validador, é necessário ter um computador dedicado e habilidades técnicas, e a quantidade de DOTs em stake deve estar entre as mais altas para entrar no conjunto de validadores ativos. Atualmente, são necessários pelo menos cerca de 1.600.000 DOTs.
A nomeação direta requer que você "nomeie" até 16 validadores de confiança. O nomeante compartilha as recompensas da rede com os validadores e deve pagar uma comissão (atualmente a média é de 4,04%). Se um validador nomeado agir de forma maliciosa, o nomeante também será penalizado. Atualmente, é necessário cerca de 264 DOT para obter recompensas de nomeação.
O pool de nomeações em funcionamento é uma nova funcionalidade, destinada a reduzir ainda mais as barreiras de nomeação. Vários pequenos nomeadores podem formar um pool de nomeação, onde podem fazer stake de DOT, e o pool como um todo atua como um nomeador que nomeia validadores. Atualmente, é necessário 200 DOT para operar um pool de nomeações.
Juntar-se ao pool de nomeação é a forma mais simples de stake, não é necessário escolher validadores, basta 1 DOT para participar e obter recompensas.
De um modo geral, a Polkadot oferece mais opções de stake nativas, sendo que é possível participar com apenas 1 DOT e algumas dessas opções não requerem conhecimentos técnicos. Em comparação com o Ethereum, o nível de acesso ao stake na Polkadot é mais baixo, o que ajuda a atrair mais pessoas para participar, aumentando o grau de descentralização e a segurança da rede.
Desenvolvimento do stake de liquidez
Os derivados de staking líquido (LSD) permitem que os usuários obtenham recompensas de staking enquanto mantêm a liquidez dos fundos, aumentando a eficiência do uso do capital. Os usuários fazem staking de tokens em protocolos de staking líquido e recebem os correspondentes tokens de derivação líquida, que podem ser usados para participar de atividades DeFi, entre outras. Este mecanismo estimula a atividade econômica das cadeias PoS, fazendo com que o staking e a participação em DeFi não entrem em conflito.
A participação do stake líquido do Ethereum é alta. No primeiro trimestre de 2023, 44% do ETH em stake foi completado através de stake líquido. O TVL do stake líquido do Ethereum já alcançou 10 bilhões de dólares, com um determinado protocolo de stake líquido ocupando 73,42% da quota de mercado, enquanto a segunda plataforma ocupa 15,76%.
A distribuição do TVL dos produtos de staking líquido do ecossistema Polkadot é relativamente uniforme, com os TVLs dos principais protocolos sendo de 16,71 milhões, 14,14 milhões, 12,10 milhões e 7,49 milhões de dólares, totalizando aproximadamente 50,44 milhões de dólares. Em comparação com o volume de staking de 592 milhões de DOT, a taxa de adoção do staking líquido em Polkadot é baixa, apresentando um enorme potencial de mercado. Os produtos de staking líquido desenvolvidos com base nas parachains de Polkadot têm vantagens como a fácil integração entre cadeias.
No geral, a taxa de adoção do staking líquido do Ethereum é alta, com alta concentração de mercado; a taxa de adoção do staking líquido do ecossistema Polkadot é baixa, com um mercado mais disperso, e ainda não há produtos com vantagens claras.
Resumo
Ethereum e Polkadot têm características distintas em seus mecanismos de stake. Polkadot tem uma taxa de stake mais alta e oferece várias opções de stake nativas, com barreiras de entrada baixas; o mercado de stake líquido de Ethereum está se desenvolvendo rapidamente. Com a atualização de Shanghai do Ethereum e a crescente popularidade do stake líquido no ecossistema Polkadot, a dinâmica entre os dois pode mudar significativamente.