encriptação pagamento canal: o supercondutor da infraestrutura de pagamento do futuro
Em 2025, a blockchain terá construído um ecossistema de pagamento financeiro paralelo ao sistema financeiro tradicional. O canal de pagamento emcriptação suporta uma escala de 200 bilhões em stablecoins, bem como um volume de transações de stablecoins de 5,62 trilhões de dólares em 2024, o que se aproxima do volume total de transações anual da Mastercard. De acordo com o relatório da ARK Invest, o volume de transações anualizado de stablecoins em 2024 alcançará 15,6 trilhões de dólares, cerca de 119% e 200% da Visa e Mastercard, respetivamente.
A popularização e a adoção em larga escala de encriptação de pagamentos tornaram-se um fato indiscutível, especialmente no caso da aquisição da provedora de serviços de stablecoin Bridge pela Stripe. Os canais de encriptação de pagamento estão se tornando os supercondutores de pagamentos, construindo a base para um sistema financeiro paralelo, oferecendo tempos de liquidação mais rápidos, custos mais baixos e a capacidade de operar de forma contínua em transações transfronteiriças. Esta concepção levou dez anos para amadurecer, e agora centenas de empresas estão dedicadas a torná-la uma realidade. Na próxima década, os canais de encriptação se tornarão o núcleo da inovação financeira, impulsionando o crescimento econômico global.
Ainda há muitas questões a serem resolvidas, como Kevin apontou:
Mercado de negociação: 16 trilhões de dólares
Financiamento de comércio: 89 trilhões de dólares
Envio de 40 mil milhões de dólares em fundos pré-pagos
A taxa média de transferência internacional é de cerca de 7%
3-5 dias úteis para receber
14 mil milhões de pessoas sem conta bancária
Este artigo analisará, a partir da perspetiva dos pagamentos tradicionais, como os canais de pagamento encriptação baseados em blockchain podem trazer utilidade aos pagamentos tradicionais, e fornecerá vários cenários de aplicação real e previsões futuras.
I. Canais de pagamento existentes
Para entender a importância da encriptação de canais, é primeiro necessário compreender os conceitos-chave dos canais de pagamento existentes, bem como a complexa estrutura de mercado e a arquitetura do sistema em que operam.
1.1 Rede de organizações de cartão
Embora a topologia da rede das organizações de cartões de crédito seja complexa, os principais participantes das transações com cartões de crédito basicamente não mudaram nos últimos 70 anos. Os pagamentos com cartões de crédito envolvem principalmente quatro participantes:
Comerciante
Titular do cartão
Banco emissor
Banco adquirente
O banco emissor fornece um cartão de crédito ou um cartão de débito ao cliente e autoriza a transação. Quando um pedido de transação é feito, o banco emissor decide se aprova com base em fatores como o saldo da conta do titular do cartão, o limite de crédito disponível, entre outros.
Se os comerciantes desejarem aceitar pagamentos com cartão de crédito, precisam de uma instituição adquirente ( que pode ser um banco, processador de pagamentos, gateway ou organização de vendas independente ), que é um membro autorizado da rede de organizações de cartões de crédito. A instituição adquirente representa o comerciante na recepção de pagamentos e garante que os fundos cheguem à conta do comerciante.
As redes de organizações de cartões de crédito fornecem canais e regras para pagamentos com cartão de crédito. Elas conectam instituições adquirentes com bancos emissores, oferecem funções de liquidação, estabelecem regras de participação e determinam taxas de transação. A ISO 8583 continua a ser o principal padrão internacional, definindo a construção e a troca de informações de pagamento com cartão de crédito (, como autorização, liquidação e reembolso ), entre os participantes da rede.
Existem dois tipos de redes de organizações de cartões de crédito: "aberta" e "fechada". Redes abertas, como Visa e Mastercard, envolvem múltiplas partes: bancos emissores, bancos adquirentes e a própria rede de organizações de cartões de crédito. As redes de organizações de cartões de crédito facilitam a comunicação e o roteamento de transações, mas funcionam mais como um mercado, dependendo das instituições financeiras para emitir cartões de crédito e gerenciar contas de clientes.
Em comparação, redes fechadas como a American Express são autossuficientes, geridas por uma única empresa que lida com todos os aspectos do processo de transação - geralmente emitem os seus próprios cartões, são o seu próprio banco e oferecem os seus próprios serviços de aquisição de comerciantes. Geralmente, acredita-se que os sistemas fechados oferecem mais controle e melhores lucros, mas a um custo de aceitação mais limitada pelos comerciantes. Em contraste, os sistemas abertos oferecem uma adoção mais ampla, mas a um custo de controle reduzido para os participantes e menor partilha de receitas.
A economia dos pagamentos é muito complexa, com várias camadas de custos na rede. A taxa de intercâmbio é uma parte da taxa de pagamento que o banco emissor cobra para fornecer acesso aos seus clientes. Embora tecnicamente o banco adquirente pague diretamente a taxa de intercâmbio, o custo geralmente é repassado ao comerciante. As redes de organizações de cartões geralmente definem a taxa de intercâmbio, que normalmente representa a maior parte do custo total de pagamento. Essas taxas variam amplamente entre diferentes regiões e tipos de transações. Por exemplo, nos Estados Unidos, as taxas de cartões de crédito para consumidores variam de cerca de 1,2% a cerca de 3%, enquanto na União Europeia, o limite é de 0,3%. Além disso, as taxas de cartões também são determinadas pelas redes de organizações de cartões, usadas para compensar a rede por conectar instituições adquirentes e bancos emissores, bem como atuar como um "canal" para garantir o fluxo correto de transações e fundos. Também há taxas de liquidação a serem pagas à instituição adquirente, geralmente uma porcentagem do valor da liquidação da transação ou do volume de transações.
Embora estes sejam os participantes mais importantes na cadeia de valor, a realidade é que a estrutura de mercado atual é muito mais complexa na prática.
Na cadeia acima, há vários participantes importantes:
O gateway de pagamento encripta e transmite as informações de pagamento, conectando o processador de pagamentos e a instituição adquirente para autorização, e comunica em tempo real à empresa sobre a aprovação ou rejeição da transação.
O processador de pagamentos representa o banco adquirente para processar pagamentos. Ele encaminha os detalhes da transação do gateway para o banco adquirente, que então se comunica com o banco emissor através da rede de organizações de cartões para obter autorização. O processador de pagamentos recebe a resposta de autorização e a envia de volta ao gateway para concluir a transação. Ele também processa a liquidação, que é o processo pelo qual os fundos entram efetivamente na conta bancária do comerciante.
Os prestadores de serviços de pagamento ou fornecedores de serviços de pagamento foram introduzidos pela PayPal e Square por volta de 2010, funcionando como pequenos processadores de pagamento entre comerciantes e bancos adquirentes. Eles atuam efetivamente como agregadores, reunindo muitos comerciantes menores em seu sistema para alcançar economias de escala, simplificando as operações ao gerenciar fluxos de fundos, processar transações e garantir pagamentos. Os PayFacs detêm o ID de comerciante direto da rede de organizações de cartões e assumem a responsabilidade pela integração, conformidade e subscrição em nome dos comerciantes com os quais colaboram.
A plataforma de orquestração é uma camada de tecnologia de middleware que pode simplificar e otimizar o processo de pagamento dos comerciantes. Ela conecta-se a múltiplos processadores, gateways e adquirentes através de uma única API, melhorando a taxa de sucesso das transações, reduzindo custos e aumentando o desempenho ao rotearem pagamentos com base em fatores como localização ou taxas.
1.2 sistema de liquidação automática ( ACH )
A câmara de compensação automática ( ACH ) é uma das maiores redes de pagamentos dos Estados Unidos, sendo na verdade propriedade dos bancos que a utilizam. Foi inicialmente estabelecida na década de 1970, mas começou a ganhar popularidade real quando o governo dos Estados Unidos começou a usá-la para enviar pagamentos de segurança social, o que incentivou bancos em todo o país a aderirem à rede. Hoje em dia, é amplamente utilizada para processamento de folhas de pagamento, pagamento de contas e transações B2B.
As transações ACH têm principalmente dois tipos: remessas e retiradas. Quando os usuários recebem salários ou usam contas bancárias para pagar contas online, eles estão utilizando a rede ACH. O processo envolve múltiplos participantes: a empresa ou indivíduo que inicia o pagamento ( iniciador ), seu banco ( ODFI ), o banco receptor ( RDFI ) e o operador que atua como intermediário em todas essas transações. No processo ACH, o iniciador submete a transação ao ODFI, que então envia a transação ao operador ACH, que por sua vez direciona a transação ao RDFI. No final de cada dia, o operador calcula o total de liquidação líquida para seus bancos membros (, sendo o Federal Reserve responsável pela liquidação real ).
Sobre o ACH, uma das coisas mais importantes é como ele lida com o risco. Quando uma empresa inicia um pagamento ACH, seu banco (ODFI) é responsável por garantir que tudo seja legal. Isso é especialmente importante para retiradas - imagine se alguém usasse suas informações bancárias sem permissão. Para evitar que isso aconteça, a regulamentação permite que uma disputa seja levantada dentro de 60 dias após o recebimento do extrato, e empresas como o PayPal desenvolveram métodos sofisticados de verificação, como realizar depósitos de teste em pequenas quantias para confirmar a propriedade da conta.
O sistema ACH tem se esforçado para atender às demandas modernas. Em 2015, eles lançaram o "ACH no mesmo dia", que pode processar pagamentos mais rapidamente. No entanto, ainda depende do processamento em lote em vez de transferências em tempo real, e tem limitações. Por exemplo, não é possível enviar mais de 25.000 dólares em uma única transação, e não é aplicável a pagamentos internacionais.
1.3 Transferência bancária
A transferência eletrônica é o núcleo do processamento de pagamentos de alto valor, e os dois principais sistemas nos Estados Unidos são o Fedwire e o CHIPS. Esses sistemas processam pagamentos urgentes e garantidos que precisam de liquidação imediata, como transações de títulos, grandes transações comerciais e compras de imóveis. Uma vez executada, a transferência eletrônica geralmente é irreversível e não pode ser cancelada ou revertida sem o consentimento do destinatário. Ao contrário das redes de pagamento convencionais que processam transações em lotes, as transferências eletrônicas modernas utilizam um sistema de liquidação em tempo real (RTGS), o que significa que cada transação é liquidada individualmente no momento em que ocorre. Esta é uma característica importante, pois o sistema processa centenas de bilhões de dólares diariamente, e o risco de falência bancária durante a liquidação líquida tradicional é muito alto.
O Fedwire é um sistema RTGS que permite que instituições financeiras participantes enviem e recebam transferências de fundos no mesmo dia. Quando uma empresa inicia uma transferência eletrônica, seu banco verifica o pedido, debita da conta e envia uma mensagem ao Fedwire. Em seguida, o Banco da Reserva Federal debita imediatamente da conta do banco remetente e credita na conta do banco receptor, que por sua vez credita na conta do beneficiário final. O sistema funciona em dias úteis, das 21h da noite anterior até às 19h, hora do leste dos EUA, e está fechado durante os fins de semana e feriados federais.
O CHIPS é possuído por grandes bancos americanos através de câmaras de compensação, sendo uma alternativa do setor privado, mas de menor escala, atendendo apenas a alguns grandes bancos. Ao contrário do método RTGS do Fedwire, o CHIPS é um sistema de liquidação por compensação líquida, o que significa que o sistema permite múltiplos pagamentos entre as mesmas partes. Por exemplo, se Alice quiser enviar 10 milhões de dólares a Bob, enquanto Bob quiser enviar 2 milhões de dólares a Alice, o CHIPS irá agrupar esses montantes em um único pagamento de 8 milhões de dólares que Bob paga a Alice. Embora isso signifique que os pagamentos do CHIPS levam mais tempo do que as transações em tempo real, a maioria dos pagamentos ainda é liquidada no mesmo dia.
Como complemento a esses sistemas, o SWIFT na verdade não é um sistema de pagamento, mas sim uma rede global de informações voltada para instituições financeiras. É uma organização cooperativa de propriedade dos membros, cujos acionistas representam mais de 11.000 organizações membros. O SWIFT permite que bancos e corretoras em todo o mundo troquem informações estruturadas de forma segura, muitas das quais iniciam transações de pagamento através de várias redes. Segundo a Statrys, uma transferência SWIFT leva cerca de 18 horas para ser concluída.
No processo geral, o remetente de fundos instrui o seu banco a enviar uma transferência eletrónica ao destinatário. Abaixo está a cadeia de valor em uma situação simples onde dois bancos pertencem à mesma rede de transferências eletrónicas.
Em situações mais complexas, especialmente em pagamentos transfronteiriços, as transações precisam ser executadas através de uma rede de bancos intermediários, geralmente utilizando o SWIFT para coordenar os pagamentos.
Dois, Casos Práticos
Agora que temos uma compreensão básica dos canais de pagamento tradicionais, podemos focar nas vantagens dos canais de pagamento encriptação.
Em situações onde o uso do dólar tradicional é limitado, mas a demanda por dólares é alta, os canais de pagamento encriptação são os mais eficazes. Pense naqueles que precisam de dólares para preservar riqueza ou como uma alternativa aos bancos, mas que não conseguem obter facilmente contas bancárias tradicionais em dólares. Esses países geralmente têm economias instáveis, alta inflação, controle de moeda ou sistemas bancários subdesenvolvidos, como Argentina, Venezuela, Nigéria, Turquia e Ucrânia. Além disso, pode-se dizer que, em comparação com a maioria das outras moedas, o dólar é um meio de armazenamento de valor superior, com consumidores e empresas geralmente optando pelo dólar, pois ele pode ser facilmente utilizado como um meio de troca ou trocado por moeda local em pontos de venda.
A vantagem dos canais de pagamento encriptação é mais evidente em cenários de globalização de pagamentos, pois a rede blockchain não é afetada
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IronHeadMiner
· 14h atrás
Quem ainda quer carregar um grande pacote de batatas fritas!
encriptação pagamento canal surgimento: 2025 poderá tornar-se a nova infraestrutura de pagamento global
encriptação pagamento canal: o supercondutor da infraestrutura de pagamento do futuro
Em 2025, a blockchain terá construído um ecossistema de pagamento financeiro paralelo ao sistema financeiro tradicional. O canal de pagamento emcriptação suporta uma escala de 200 bilhões em stablecoins, bem como um volume de transações de stablecoins de 5,62 trilhões de dólares em 2024, o que se aproxima do volume total de transações anual da Mastercard. De acordo com o relatório da ARK Invest, o volume de transações anualizado de stablecoins em 2024 alcançará 15,6 trilhões de dólares, cerca de 119% e 200% da Visa e Mastercard, respetivamente.
A popularização e a adoção em larga escala de encriptação de pagamentos tornaram-se um fato indiscutível, especialmente no caso da aquisição da provedora de serviços de stablecoin Bridge pela Stripe. Os canais de encriptação de pagamento estão se tornando os supercondutores de pagamentos, construindo a base para um sistema financeiro paralelo, oferecendo tempos de liquidação mais rápidos, custos mais baixos e a capacidade de operar de forma contínua em transações transfronteiriças. Esta concepção levou dez anos para amadurecer, e agora centenas de empresas estão dedicadas a torná-la uma realidade. Na próxima década, os canais de encriptação se tornarão o núcleo da inovação financeira, impulsionando o crescimento econômico global.
Ainda há muitas questões a serem resolvidas, como Kevin apontou:
Este artigo analisará, a partir da perspetiva dos pagamentos tradicionais, como os canais de pagamento encriptação baseados em blockchain podem trazer utilidade aos pagamentos tradicionais, e fornecerá vários cenários de aplicação real e previsões futuras.
I. Canais de pagamento existentes
Para entender a importância da encriptação de canais, é primeiro necessário compreender os conceitos-chave dos canais de pagamento existentes, bem como a complexa estrutura de mercado e a arquitetura do sistema em que operam.
1.1 Rede de organizações de cartão
Embora a topologia da rede das organizações de cartões de crédito seja complexa, os principais participantes das transações com cartões de crédito basicamente não mudaram nos últimos 70 anos. Os pagamentos com cartões de crédito envolvem principalmente quatro participantes:
O banco emissor fornece um cartão de crédito ou um cartão de débito ao cliente e autoriza a transação. Quando um pedido de transação é feito, o banco emissor decide se aprova com base em fatores como o saldo da conta do titular do cartão, o limite de crédito disponível, entre outros.
Se os comerciantes desejarem aceitar pagamentos com cartão de crédito, precisam de uma instituição adquirente ( que pode ser um banco, processador de pagamentos, gateway ou organização de vendas independente ), que é um membro autorizado da rede de organizações de cartões de crédito. A instituição adquirente representa o comerciante na recepção de pagamentos e garante que os fundos cheguem à conta do comerciante.
As redes de organizações de cartões de crédito fornecem canais e regras para pagamentos com cartão de crédito. Elas conectam instituições adquirentes com bancos emissores, oferecem funções de liquidação, estabelecem regras de participação e determinam taxas de transação. A ISO 8583 continua a ser o principal padrão internacional, definindo a construção e a troca de informações de pagamento com cartão de crédito (, como autorização, liquidação e reembolso ), entre os participantes da rede.
Existem dois tipos de redes de organizações de cartões de crédito: "aberta" e "fechada". Redes abertas, como Visa e Mastercard, envolvem múltiplas partes: bancos emissores, bancos adquirentes e a própria rede de organizações de cartões de crédito. As redes de organizações de cartões de crédito facilitam a comunicação e o roteamento de transações, mas funcionam mais como um mercado, dependendo das instituições financeiras para emitir cartões de crédito e gerenciar contas de clientes.
Em comparação, redes fechadas como a American Express são autossuficientes, geridas por uma única empresa que lida com todos os aspectos do processo de transação - geralmente emitem os seus próprios cartões, são o seu próprio banco e oferecem os seus próprios serviços de aquisição de comerciantes. Geralmente, acredita-se que os sistemas fechados oferecem mais controle e melhores lucros, mas a um custo de aceitação mais limitada pelos comerciantes. Em contraste, os sistemas abertos oferecem uma adoção mais ampla, mas a um custo de controle reduzido para os participantes e menor partilha de receitas.
A economia dos pagamentos é muito complexa, com várias camadas de custos na rede. A taxa de intercâmbio é uma parte da taxa de pagamento que o banco emissor cobra para fornecer acesso aos seus clientes. Embora tecnicamente o banco adquirente pague diretamente a taxa de intercâmbio, o custo geralmente é repassado ao comerciante. As redes de organizações de cartões geralmente definem a taxa de intercâmbio, que normalmente representa a maior parte do custo total de pagamento. Essas taxas variam amplamente entre diferentes regiões e tipos de transações. Por exemplo, nos Estados Unidos, as taxas de cartões de crédito para consumidores variam de cerca de 1,2% a cerca de 3%, enquanto na União Europeia, o limite é de 0,3%. Além disso, as taxas de cartões também são determinadas pelas redes de organizações de cartões, usadas para compensar a rede por conectar instituições adquirentes e bancos emissores, bem como atuar como um "canal" para garantir o fluxo correto de transações e fundos. Também há taxas de liquidação a serem pagas à instituição adquirente, geralmente uma porcentagem do valor da liquidação da transação ou do volume de transações.
Embora estes sejam os participantes mais importantes na cadeia de valor, a realidade é que a estrutura de mercado atual é muito mais complexa na prática.
Na cadeia acima, há vários participantes importantes:
O gateway de pagamento encripta e transmite as informações de pagamento, conectando o processador de pagamentos e a instituição adquirente para autorização, e comunica em tempo real à empresa sobre a aprovação ou rejeição da transação.
O processador de pagamentos representa o banco adquirente para processar pagamentos. Ele encaminha os detalhes da transação do gateway para o banco adquirente, que então se comunica com o banco emissor através da rede de organizações de cartões para obter autorização. O processador de pagamentos recebe a resposta de autorização e a envia de volta ao gateway para concluir a transação. Ele também processa a liquidação, que é o processo pelo qual os fundos entram efetivamente na conta bancária do comerciante.
Os prestadores de serviços de pagamento ou fornecedores de serviços de pagamento foram introduzidos pela PayPal e Square por volta de 2010, funcionando como pequenos processadores de pagamento entre comerciantes e bancos adquirentes. Eles atuam efetivamente como agregadores, reunindo muitos comerciantes menores em seu sistema para alcançar economias de escala, simplificando as operações ao gerenciar fluxos de fundos, processar transações e garantir pagamentos. Os PayFacs detêm o ID de comerciante direto da rede de organizações de cartões e assumem a responsabilidade pela integração, conformidade e subscrição em nome dos comerciantes com os quais colaboram.
A plataforma de orquestração é uma camada de tecnologia de middleware que pode simplificar e otimizar o processo de pagamento dos comerciantes. Ela conecta-se a múltiplos processadores, gateways e adquirentes através de uma única API, melhorando a taxa de sucesso das transações, reduzindo custos e aumentando o desempenho ao rotearem pagamentos com base em fatores como localização ou taxas.
1.2 sistema de liquidação automática ( ACH )
A câmara de compensação automática ( ACH ) é uma das maiores redes de pagamentos dos Estados Unidos, sendo na verdade propriedade dos bancos que a utilizam. Foi inicialmente estabelecida na década de 1970, mas começou a ganhar popularidade real quando o governo dos Estados Unidos começou a usá-la para enviar pagamentos de segurança social, o que incentivou bancos em todo o país a aderirem à rede. Hoje em dia, é amplamente utilizada para processamento de folhas de pagamento, pagamento de contas e transações B2B.
As transações ACH têm principalmente dois tipos: remessas e retiradas. Quando os usuários recebem salários ou usam contas bancárias para pagar contas online, eles estão utilizando a rede ACH. O processo envolve múltiplos participantes: a empresa ou indivíduo que inicia o pagamento ( iniciador ), seu banco ( ODFI ), o banco receptor ( RDFI ) e o operador que atua como intermediário em todas essas transações. No processo ACH, o iniciador submete a transação ao ODFI, que então envia a transação ao operador ACH, que por sua vez direciona a transação ao RDFI. No final de cada dia, o operador calcula o total de liquidação líquida para seus bancos membros (, sendo o Federal Reserve responsável pela liquidação real ).
Sobre o ACH, uma das coisas mais importantes é como ele lida com o risco. Quando uma empresa inicia um pagamento ACH, seu banco (ODFI) é responsável por garantir que tudo seja legal. Isso é especialmente importante para retiradas - imagine se alguém usasse suas informações bancárias sem permissão. Para evitar que isso aconteça, a regulamentação permite que uma disputa seja levantada dentro de 60 dias após o recebimento do extrato, e empresas como o PayPal desenvolveram métodos sofisticados de verificação, como realizar depósitos de teste em pequenas quantias para confirmar a propriedade da conta.
O sistema ACH tem se esforçado para atender às demandas modernas. Em 2015, eles lançaram o "ACH no mesmo dia", que pode processar pagamentos mais rapidamente. No entanto, ainda depende do processamento em lote em vez de transferências em tempo real, e tem limitações. Por exemplo, não é possível enviar mais de 25.000 dólares em uma única transação, e não é aplicável a pagamentos internacionais.
1.3 Transferência bancária
A transferência eletrônica é o núcleo do processamento de pagamentos de alto valor, e os dois principais sistemas nos Estados Unidos são o Fedwire e o CHIPS. Esses sistemas processam pagamentos urgentes e garantidos que precisam de liquidação imediata, como transações de títulos, grandes transações comerciais e compras de imóveis. Uma vez executada, a transferência eletrônica geralmente é irreversível e não pode ser cancelada ou revertida sem o consentimento do destinatário. Ao contrário das redes de pagamento convencionais que processam transações em lotes, as transferências eletrônicas modernas utilizam um sistema de liquidação em tempo real (RTGS), o que significa que cada transação é liquidada individualmente no momento em que ocorre. Esta é uma característica importante, pois o sistema processa centenas de bilhões de dólares diariamente, e o risco de falência bancária durante a liquidação líquida tradicional é muito alto.
O Fedwire é um sistema RTGS que permite que instituições financeiras participantes enviem e recebam transferências de fundos no mesmo dia. Quando uma empresa inicia uma transferência eletrônica, seu banco verifica o pedido, debita da conta e envia uma mensagem ao Fedwire. Em seguida, o Banco da Reserva Federal debita imediatamente da conta do banco remetente e credita na conta do banco receptor, que por sua vez credita na conta do beneficiário final. O sistema funciona em dias úteis, das 21h da noite anterior até às 19h, hora do leste dos EUA, e está fechado durante os fins de semana e feriados federais.
O CHIPS é possuído por grandes bancos americanos através de câmaras de compensação, sendo uma alternativa do setor privado, mas de menor escala, atendendo apenas a alguns grandes bancos. Ao contrário do método RTGS do Fedwire, o CHIPS é um sistema de liquidação por compensação líquida, o que significa que o sistema permite múltiplos pagamentos entre as mesmas partes. Por exemplo, se Alice quiser enviar 10 milhões de dólares a Bob, enquanto Bob quiser enviar 2 milhões de dólares a Alice, o CHIPS irá agrupar esses montantes em um único pagamento de 8 milhões de dólares que Bob paga a Alice. Embora isso signifique que os pagamentos do CHIPS levam mais tempo do que as transações em tempo real, a maioria dos pagamentos ainda é liquidada no mesmo dia.
Como complemento a esses sistemas, o SWIFT na verdade não é um sistema de pagamento, mas sim uma rede global de informações voltada para instituições financeiras. É uma organização cooperativa de propriedade dos membros, cujos acionistas representam mais de 11.000 organizações membros. O SWIFT permite que bancos e corretoras em todo o mundo troquem informações estruturadas de forma segura, muitas das quais iniciam transações de pagamento através de várias redes. Segundo a Statrys, uma transferência SWIFT leva cerca de 18 horas para ser concluída.
No processo geral, o remetente de fundos instrui o seu banco a enviar uma transferência eletrónica ao destinatário. Abaixo está a cadeia de valor em uma situação simples onde dois bancos pertencem à mesma rede de transferências eletrónicas.
Em situações mais complexas, especialmente em pagamentos transfronteiriços, as transações precisam ser executadas através de uma rede de bancos intermediários, geralmente utilizando o SWIFT para coordenar os pagamentos.
Dois, Casos Práticos
Agora que temos uma compreensão básica dos canais de pagamento tradicionais, podemos focar nas vantagens dos canais de pagamento encriptação.
Em situações onde o uso do dólar tradicional é limitado, mas a demanda por dólares é alta, os canais de pagamento encriptação são os mais eficazes. Pense naqueles que precisam de dólares para preservar riqueza ou como uma alternativa aos bancos, mas que não conseguem obter facilmente contas bancárias tradicionais em dólares. Esses países geralmente têm economias instáveis, alta inflação, controle de moeda ou sistemas bancários subdesenvolvidos, como Argentina, Venezuela, Nigéria, Turquia e Ucrânia. Além disso, pode-se dizer que, em comparação com a maioria das outras moedas, o dólar é um meio de armazenamento de valor superior, com consumidores e empresas geralmente optando pelo dólar, pois ele pode ser facilmente utilizado como um meio de troca ou trocado por moeda local em pontos de venda.
A vantagem dos canais de pagamento encriptação é mais evidente em cenários de globalização de pagamentos, pois a rede blockchain não é afetada