Kể từ năm 2020, thị trường thế chấp đã trải qua những biến đổi đáng kể. Nhu cầu của các nhà đầu tư tổ chức đối với thế chấp ngày càng tăng, trong khi các vấn đề về quy định và tuân thủ cũng trở nên nghiêm ngặt hơn. Mặc dù nhiều tổ chức đã thực hiện thế chấp thông qua một số nền tảng, vẫn có một số tổ chức gặp phải các hạn chế nội bộ.
Ethereum và hệ sinh thái giao thức khổng lồ của nó luôn nỗ lực giải quyết vấn đề khả năng mở rộng và thế chấp tập trung. Trong khi đó, người dùng nâng cao tìm kiếm các giải pháp tùy chỉnh hơn về cấu trúc phần thưởng.
Để đối phó với những thách thức này, một nền tảng đã ra mắt phiên bản V3, giới thiệu giải pháp thế chấp mới - kho bảo hiểm thế chấp (stVaults). Sáng kiến này đã mở khóa một giải pháp thế chấp Ethereum mới được thiết kế riêng, có thể tùy chỉnh và mô-đun, dẫn đầu trong ngành.
V3：Cách mạng cơ sở hạ tầng thế chấp Ethereum
V3 mở rộng chức năng của một giao thức trên Ethereum, giới thiệu kho bảo hiểm thế chấp (stVaults), nhằm cung cấp các giải pháp tùy chỉnh cho nhiều trường hợp sử dụng khác nhau.
stVaults hỗ trợ truy cập vào các token thanh khoản trong cài đặt cá nhân hóa, người dùng có thể thiết lập xác thực, cấu trúc phí, hồ sơ rủi ro - lợi nhuận và các tham số khác để đáp ứng nhu cầu của nhiều người thế chấp.
Các ưu điểm chính bao gồm:
Thân thiện với tổ chức: Các nhà đầu tư tổ chức thế chấp có thể sử dụng token thanh khoản, đồng thời giữ tiền trong hợp đồng phi quản lý, giúp đảm bảo tuân thủ các yêu cầu về quy định và quản lý rủi ro.
Nút linh hoạt: cho phép nút hoạt động như người quản lý, tùy chỉnh giải pháp cho khách hàng có TVL cao hơn để có được thu nhập cao hơn và nhiều TVL hơn.
Tăng cường lợi nhuận: Các nhà quản lý tài sản có thể nhanh chóng thích ứng với động thái của thị trường, tận dụng các thuộc tính thế chấp chung của token thanh khoản để xây dựng chiến lược đổi mới, tối ưu hóa hiệu quả vốn và kết hợp với các cơ hội DeFi mới nổi.
Thiết kế này nhằm cung cấp cơ chế khuyến khích lâu dài cho tất cả các bên tham gia, xây dựng nguồn thưởng có thể dự đoán, hướng tới tương lai và dựa trên giá trị trong hệ sinh thái Ethereum.
Nền tảng kỹ thuật: stVaults
stVault là một hợp đồng thông minh quan trọng, cho phép ủy thác thanh khoản không cần giám sát thông qua một nhà điều hành nút duy nhất và kết nối với cơ sở hạ tầng, từ đó có thể đại diện cho kho này để đúc token thanh khoản.
Mục tiêu chính của stVault bao gồm:
Cho phép người dùng tùy chỉnh cấu hình rủi ro và lợi nhuận của việc thế chấp thanh khoản, đồng thời không ảnh hưởng đến tính ổn định và khả năng thay thế của các token thanh khoản hiện có.
Để các tổ chức thế chấp và nhà điều hành nút chỉ định lẫn nhau.
Cải thiện sự tích hợp của token thanh khoản.
Kho bảo hiểm có thể tùy chỉnh, đáp ứng nhu cầu đa dạng
stVaults có các tùy chọn cấu hình linh hoạt, cho phép các nhà xây dựng khác nhau tùy chỉnh thiết lập thế chấp, tối ưu hóa phần thưởng và phát triển các dòng sản phẩm được thiết kế riêng, đồng thời hưởng lợi từ tính bảo mật và thanh khoản của token thanh khoản.
Các trường hợp ứng dụng chính bao gồm:
Thế chấp tổ chức: Đáp ứng nhu cầu về linh hoạt và kiểm soát cao hơn của người dùng tổ chức, hỗ trợ thiết lập quản lý và không quản lý.
Kích thích thế chấp: Cung cấp công cụ cho những người thế chấp cao cấp thực hiện chiến lược thế chấp kích thích, hỗ trợ hợp đồng thông minh tự động và thủ công.
Kiểm soát rủi ro Re-Staking: Giới thiệu phương pháp tham gia chọn lọc về an toàn chia sẻ, cho phép người tham gia khám phá các chiến lược tùy chỉnh và tham gia thế chấp mà không gây ra rủi ro xã hội hóa cho hệ sinh thái rộng lớn hơn.
Hạ tầng hướng tới tương lai: Cung cấp nền tảng mô-đun cho các nhà xây dựng và nhà phát triển, hỗ trợ tạo ra các sản phẩm và công cụ thế chấp thích ứng với hệ sinh thái.
V3 làm thế nào để tăng cường sự phi tập trung của Ethereum?
Thị trường mới nổi với sự phối hợp và cạnh tranh mở: Giới thiệu stVaults để cung cấp khung thế chấp có thể tùy chỉnh, giảm thiểu hiệu ứng Matthew đối với các nút ETH.
Cân bằng thanh khoản, hiệu suất và an toàn: stVaults có cơ chế cân bằng hiệu quả vốn, hiệu suất của người xác thực và độ tập trung thế chấp.
Tự nguyện nâng cấp và tự chủ: Cho phép người thế chấp lựa chọn có áp dụng hay không, cũng như khi nào áp dụng chức năng nâng cấp, duy trì sự tự chủ và tôn trọng tính mở và phi tập trung của Ethereum.
Lộ trình
Kế hoạch ra mắt V3 được chia thành ba giai đoạn:
Những người sử dụng sớm xây dựng kho lưu trữ tái thế chấp bằng cách sử dụng công nghệ hiện có, khởi động kế hoạch gửi tiền trước và truy cập sớm của stVault.
Triển khai mạng thử nghiệm stVaults, thực hiện kiểm tra nghiêm ngặt và phát triển tích hợp.
stVaults mạng chính khởi động, kích hoạt các trường hợp sử dụng quan trọng, bao gồm thiết lập tổ chức tùy chỉnh, thế chấp đòn bẩy và cấu hình bảo mật chia sẻ.
Tóm tắt
Các đổi mới theo mô-đun stVaults được giới thiệu trong V3 mang lại sự linh hoạt lớn cho các nhà đầu tư tổ chức thế chấp, cho phép người dùng chọn nhà điều hành nút và cơ sở hạ tầng xác thực. Các nhà thế chấp có thể tùy chỉnh chiến lược thế chấp Ethereum để đáp ứng nhu cầu của họ và tối ưu hóa phần thưởng dựa trên ưu tiên, phát huy tối đa lợi thế của các mã thông báo thanh khoản.
Trong bối cảnh môi trường quản lý dần trở nên rõ ràng, sự quan tâm của các tổ chức đối với việc thế chấp Ethereum dự kiến sẽ ngày càng tăng. Cải tiến V3 đặc biệt nhắm đến nhu cầu của các nhà đầu tư tổ chức, các nhà vận hành nút và các nhà quản lý tài sản, cung cấp giải pháp toàn diện.
Ngoài ra, V3 còn ưu tiên cho tính phi tập trung, tính thanh khoản và an ninh của Ethereum. Thiết kế của nó khuyến khích sự cạnh tranh lành mạnh giữa các xác thực, đồng thời giảm thiểu rủi ro quản trị và slashing. Bằng cách cân bằng giữa hiệu suất, tính thanh khoản và rủi ro, V3 cung cấp một giải pháp phục vụ cả cộng đồng Ethereum và tầm nhìn dài hạn của nó.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
19 thích
Phần thưởng
19
6
Đăng lại
Chia sẻ
Bình luận
0/400
AirDropMissed
· 08-05 20:49
Lại không hiểu, lợi nhuận từ thế chấp có thể cao đến mức nào?
Xem bản gốcTrả lời0
ZkProofPudding
· 08-05 01:19
thế chấp cho v3 rồi, không cung cấp địa chỉ ví tiền v2 là đúng.
Xem bản gốcTrả lời0
ImpermanentPhilosopher
· 08-02 23:21
Có vẻ như lại có thể ngồi chờ chơi đùa với mọi người bị割.
Xem bản gốcTrả lời0
ConfusedWhale
· 08-02 23:19
Chơi hiểu chắc chắn kiếm được! Đừng chơi những thứ vô nghĩa.
Xem bản gốcTrả lời0
DegenWhisperer
· 08-02 23:10
Thị trường Bear里卖包烧饼
Xem bản gốcTrả lời0
WhaleStalker
· 08-02 23:00
Lại thêm lần nữa bị các tổ chức lớn chơi đùa với đồ ngốc
Ethereum thế chấp kỷ nguyên mới: V3 giới thiệu giải pháp tùy chỉnh stVaults
Sự chuyển biến và đổi mới của thị trường thế chấp
Kể từ năm 2020, thị trường thế chấp đã trải qua những biến đổi đáng kể. Nhu cầu của các nhà đầu tư tổ chức đối với thế chấp ngày càng tăng, trong khi các vấn đề về quy định và tuân thủ cũng trở nên nghiêm ngặt hơn. Mặc dù nhiều tổ chức đã thực hiện thế chấp thông qua một số nền tảng, vẫn có một số tổ chức gặp phải các hạn chế nội bộ.
Ethereum và hệ sinh thái giao thức khổng lồ của nó luôn nỗ lực giải quyết vấn đề khả năng mở rộng và thế chấp tập trung. Trong khi đó, người dùng nâng cao tìm kiếm các giải pháp tùy chỉnh hơn về cấu trúc phần thưởng.
Để đối phó với những thách thức này, một nền tảng đã ra mắt phiên bản V3, giới thiệu giải pháp thế chấp mới - kho bảo hiểm thế chấp (stVaults). Sáng kiến này đã mở khóa một giải pháp thế chấp Ethereum mới được thiết kế riêng, có thể tùy chỉnh và mô-đun, dẫn đầu trong ngành.
V3：Cách mạng cơ sở hạ tầng thế chấp Ethereum
V3 mở rộng chức năng của một giao thức trên Ethereum, giới thiệu kho bảo hiểm thế chấp (stVaults), nhằm cung cấp các giải pháp tùy chỉnh cho nhiều trường hợp sử dụng khác nhau.
stVaults hỗ trợ truy cập vào các token thanh khoản trong cài đặt cá nhân hóa, người dùng có thể thiết lập xác thực, cấu trúc phí, hồ sơ rủi ro - lợi nhuận và các tham số khác để đáp ứng nhu cầu của nhiều người thế chấp.
Các ưu điểm chính bao gồm:
Thân thiện với tổ chức: Các nhà đầu tư tổ chức thế chấp có thể sử dụng token thanh khoản, đồng thời giữ tiền trong hợp đồng phi quản lý, giúp đảm bảo tuân thủ các yêu cầu về quy định và quản lý rủi ro.
Nút linh hoạt: cho phép nút hoạt động như người quản lý, tùy chỉnh giải pháp cho khách hàng có TVL cao hơn để có được thu nhập cao hơn và nhiều TVL hơn.
Tăng cường lợi nhuận: Các nhà quản lý tài sản có thể nhanh chóng thích ứng với động thái của thị trường, tận dụng các thuộc tính thế chấp chung của token thanh khoản để xây dựng chiến lược đổi mới, tối ưu hóa hiệu quả vốn và kết hợp với các cơ hội DeFi mới nổi.
Thiết kế này nhằm cung cấp cơ chế khuyến khích lâu dài cho tất cả các bên tham gia, xây dựng nguồn thưởng có thể dự đoán, hướng tới tương lai và dựa trên giá trị trong hệ sinh thái Ethereum.
Nền tảng kỹ thuật: stVaults
stVault là một hợp đồng thông minh quan trọng, cho phép ủy thác thanh khoản không cần giám sát thông qua một nhà điều hành nút duy nhất và kết nối với cơ sở hạ tầng, từ đó có thể đại diện cho kho này để đúc token thanh khoản.
Mục tiêu chính của stVault bao gồm:
Cho phép người dùng tùy chỉnh cấu hình rủi ro và lợi nhuận của việc thế chấp thanh khoản, đồng thời không ảnh hưởng đến tính ổn định và khả năng thay thế của các token thanh khoản hiện có.
Để các tổ chức thế chấp và nhà điều hành nút chỉ định lẫn nhau.
Cải thiện sự tích hợp của token thanh khoản.
Kho bảo hiểm có thể tùy chỉnh, đáp ứng nhu cầu đa dạng
stVaults có các tùy chọn cấu hình linh hoạt, cho phép các nhà xây dựng khác nhau tùy chỉnh thiết lập thế chấp, tối ưu hóa phần thưởng và phát triển các dòng sản phẩm được thiết kế riêng, đồng thời hưởng lợi từ tính bảo mật và thanh khoản của token thanh khoản.
Các trường hợp ứng dụng chính bao gồm:
Thế chấp tổ chức: Đáp ứng nhu cầu về linh hoạt và kiểm soát cao hơn của người dùng tổ chức, hỗ trợ thiết lập quản lý và không quản lý.
Kích thích thế chấp: Cung cấp công cụ cho những người thế chấp cao cấp thực hiện chiến lược thế chấp kích thích, hỗ trợ hợp đồng thông minh tự động và thủ công.
Kiểm soát rủi ro Re-Staking: Giới thiệu phương pháp tham gia chọn lọc về an toàn chia sẻ, cho phép người tham gia khám phá các chiến lược tùy chỉnh và tham gia thế chấp mà không gây ra rủi ro xã hội hóa cho hệ sinh thái rộng lớn hơn.
Hạ tầng hướng tới tương lai: Cung cấp nền tảng mô-đun cho các nhà xây dựng và nhà phát triển, hỗ trợ tạo ra các sản phẩm và công cụ thế chấp thích ứng với hệ sinh thái.
V3 làm thế nào để tăng cường sự phi tập trung của Ethereum?
Thị trường mới nổi với sự phối hợp và cạnh tranh mở: Giới thiệu stVaults để cung cấp khung thế chấp có thể tùy chỉnh, giảm thiểu hiệu ứng Matthew đối với các nút ETH.
Cân bằng thanh khoản, hiệu suất và an toàn: stVaults có cơ chế cân bằng hiệu quả vốn, hiệu suất của người xác thực và độ tập trung thế chấp.
Tự nguyện nâng cấp và tự chủ: Cho phép người thế chấp lựa chọn có áp dụng hay không, cũng như khi nào áp dụng chức năng nâng cấp, duy trì sự tự chủ và tôn trọng tính mở và phi tập trung của Ethereum.
Lộ trình
Kế hoạch ra mắt V3 được chia thành ba giai đoạn:
Những người sử dụng sớm xây dựng kho lưu trữ tái thế chấp bằng cách sử dụng công nghệ hiện có, khởi động kế hoạch gửi tiền trước và truy cập sớm của stVault.
Triển khai mạng thử nghiệm stVaults, thực hiện kiểm tra nghiêm ngặt và phát triển tích hợp.
stVaults mạng chính khởi động, kích hoạt các trường hợp sử dụng quan trọng, bao gồm thiết lập tổ chức tùy chỉnh, thế chấp đòn bẩy và cấu hình bảo mật chia sẻ.
Tóm tắt
Các đổi mới theo mô-đun stVaults được giới thiệu trong V3 mang lại sự linh hoạt lớn cho các nhà đầu tư tổ chức thế chấp, cho phép người dùng chọn nhà điều hành nút và cơ sở hạ tầng xác thực. Các nhà thế chấp có thể tùy chỉnh chiến lược thế chấp Ethereum để đáp ứng nhu cầu của họ và tối ưu hóa phần thưởng dựa trên ưu tiên, phát huy tối đa lợi thế của các mã thông báo thanh khoản.
Trong bối cảnh môi trường quản lý dần trở nên rõ ràng, sự quan tâm của các tổ chức đối với việc thế chấp Ethereum dự kiến sẽ ngày càng tăng. Cải tiến V3 đặc biệt nhắm đến nhu cầu của các nhà đầu tư tổ chức, các nhà vận hành nút và các nhà quản lý tài sản, cung cấp giải pháp toàn diện.
Ngoài ra, V3 còn ưu tiên cho tính phi tập trung, tính thanh khoản và an ninh của Ethereum. Thiết kế của nó khuyến khích sự cạnh tranh lành mạnh giữa các xác thực, đồng thời giảm thiểu rủi ro quản trị và slashing. Bằng cách cân bằng giữa hiệu suất, tính thanh khoản và rủi ro, V3 cung cấp một giải pháp phục vụ cả cộng đồng Ethereum và tầm nhìn dài hạn của nó.