Investasi Transformatif di Tepi Pasar Besar: Menjelajahi Peluang di Bawah Tekanan Teknologi dan Sosial

Sejak tahun 2004, sebuah perusahaan modal ventura terkemuka telah menginvestasikan 14 dana, yang mencakup lebih dari 230 proyek, meliputi media sosial, pasar, alat pengembang, pendidikan, kesehatan, teknologi keuangan, web3 dan sistem terdesentralisasi, serta energi dan iklim di berbagai bidang.

Filosofi investasi perusahaan ini secara bertahap terbentuk di sekitar teknologi atau momen transformasi sosial yang dapat memicu paradigma baru. Jejak investasi mereka mencerminkan perkembangan industri internet dan teknologi:

• Tahun 2003-2004, fokus pada pembangunan lapisan aplikasi internet
• Pertengahan abad ke-21, fokus pada pembangunan jaringan baru seperti jejaring sosial dan pasar.
• Awal 2010-an, mulai menjelajahi jaringan vertikal, lapisan infrastruktur baru, dan sistem komputasi terdesentralisasi
• Akhir 2010-an, mencari untuk memanfaatkan aplikasi internet untuk memperluas keterlibatan terhadap sumber daya kunci, meningkatkan kepercayaan terhadap sistem inti.
• Sekitar tahun 2020, sebagai respons terhadap krisis iklim, berinvestasi dalam transisi energi dan inovasi adaptif
• Saat ini, perhatian tertuju pada perkembangan pesat model bahasa besar (LLMs) dan kecerdasan buatan, serta bentuk baru dari kepercayaan digital.

Merefleksikan sejarah investasi selama 20 tahun, perusahaan tersebut merangkum filosofi investasi inti mereka: berinvestasi di pasar besar yang transformatif yang muncul dari teknologi dan tekanan sosial.

Konsep ini mencakup tiga elemen kunci:

1. Pinggiran: Pinggiran pasar yang besar seringkali menjadi tempat terbaik untuk inkubasi ide dan metode baru. Inovasi pinggiran pada awalnya mungkin terlihat aneh, tetapi memiliki potensi untuk menantang bisnis yang ada dengan cara yang tidak terduga.

2. Tekanan: Tekanan teknologi dan sosial dapat memecahkan struktur pasar yang ada, menciptakan peluang bagi perusahaan baru. Tekanan teknologi dapat mencakup sistem operasi baru, aset kripto, dan tumpukan teknologi AI; tekanan sosial dapat mencakup krisis iklim, krisis kepercayaan publik, atau perubahan norma sosial.

3. Pasar Besar: Inovasi dan tekanan di tepi ini pada akhirnya mempengaruhi pasar yang sangat besar.

Perusahaan ini percaya bahwa tepi seringkali adalah tempat terbaik untuk memperkenalkan inovasi, karena mereka dapat menghindari penjaga gerbang pasar, memungkinkan eksperimen yang lebih bebas. Mereka sangat menyukai model yang mengutamakan konsumen, konsumen produktif, pengembang prioritas, dan sumber terbuka.

Melihat ke depan, perusahaan menyatakan akan terus mencari peluang investasi di tepi pasar besar yang didorong oleh tekanan transformasi, dan berharap dapat bekerja sama dengan para pendiri yang sejalan dalam mengeksplorasi kemungkinan baru.